Вступ

BounceBit — це новий крипто проект, зосереджений на тому, щоб зробити Bitcoin більш корисним у світі децентралізованих фінансів (DeFi). Хоча Bitcoin є найбільшою та найвідомішою криптовалютою, він в основному використовується як засіб збереження вартості і не є широко інтегрованим у DeFi платформи. BounceBit змінює це, створюючи систему, де власники Bitcoin можуть отримувати винагороди за допомогою стейкінгу та рестейкінгу, подібно до того, що відбувається на Ethereum та інших блокчейнах з доказом частки.

Платформа поєднує елементи централізованих фінансів (CeFi) з децентралізованими інструментами, формуючи те, що називається CeDeFi (Централізовано-Уможливлені Децентралізовані Фінанси). Цей підхід має на меті надати користувачам як безпеку, так і контроль, водночас дозволяючи установам легше брати участь у криптовалютних продуктах, таких як стейкінг, фермерство доходу та структуровані інвестиції.

BounceBit працює з системою з двох токенів. Вона підтримує свій власний токен (BB) та токен, прив'язаний до Біткойна (BBTC), що дозволяє користувачам ставити обидва для забезпечення безпеки мережі та отримання доходу. Також вона дозволяє використовувати розширені DeFi стратегії, такі як повторне ставлення, при цьому підтримуючи зв'язки з реальними фінансовими системами.

Що таке BounceBit

BounceBit - це блокчейн рівня 1, створений для збільшення корисності Bitcoin у децентралізованих фінансах. Він дозволяє тримачам Bitcoin отримувати дохід через стейкінг та рестейкінг, не віддаючи контроль над своїми активами. Мережа підтримує як BBTC (токен, забезпечений Bitcoin), так і BB (рідний токен BounceBit), які використовуються в його системі з двома токенами Proof-of-Stake (PoS).

Основною метою BounceBit є подолання розриву між Bitcoin та сучасними DeFi-додатками. Це досягається шляхом пропозиції інфраструктури повторного стейкінгу, яка підтримує Bitcoin, що не було широко доступним. Платформа також є EVM-сумісною, що означає, що розробники можуть розгортати смарт-контракти так само, як і на Ethereum.

На відміну від більшості платформ DeFi, які покладаються виключно на децентралізовані системи, BounceBit використовує модель CeDeFi. Це поєднує централізоване зберігання та регуляторні засоби захисту з децентралізованими протоколами та стратегіями доходу. Куратори зберігають кошти користувачів, але користувачі все ще можуть отримувати доступ до інструментів DeFi в безпечному та дозволеному середовищі. Ця структура спроектована для залучення як роздрібних користувачів, так і установ.

Ключові компоненти BounceBit включають:

• Інфраструктура повторного ставлення для Bitcoin та BB-токенів.
• Стратегії генерації доходу, включаючи ліквідне стекинг і винагороди на основі валідаторів.
• Сумісність з EVM, що дозволяє легку інтеграцію з існуючими DeFi протоколами.
• Підтримка реальних активів (RWAs) та структурованих фінансових продуктів.

Історія BounceBit, походження та ключові особи

BounceBit була заснована в 2023 році Джеком Лу, досвідченим підприємцем з досвідом роботи як у традиційних фінансах, так і в технології блокчейн. Перед створенням BounceBit Лу спільно заснував Bounce Finance у 2020 році і обіймав посаду партнера в NGC Ventures, відомій інвестиційній фірмі в криптовалюті. Він має ступінь в економіці та кількісній економіці, отриману в Коледжі Ріда.

Зародження BounceBit було зумовлене потребою підвищити корисність Біткоїна в екосистемі децентралізованих фінансів (DeFi). Визнаючи, що Біткоїн в основному слугує як засіб збереження вартості з обмеженою інтеграцією в DeFi, Лу прагнув створити платформу, яка дозволяє власникам Біткоїна брати участь у стейкінгу та діяльності з отримання доходу, не порушуючи зберігання активів.

У лютому 2024 року BounceBit отримав 6 мільйонів доларів у рамках посівного фінансування, яке очолили Blockchain Capital та Breyer Capital. У раунді також взяли участь відомі інвестори, зокрема dao5, CMS Holdings, Bankless Ventures, NGC Ventures, Matrixport Ventures, Primitive Ventures, Arcane Group, IDG Capital, Bixin Ventures, Nomad Capital, Geekcartel, DeFiance Capital, General Mining Research, OKX Ventures, Mirana Ventures, HTX Ventures та MEXC Ventures.

Крім того, BounceBit залучив інвестиції від Binance Labs, венчурного капітального підрозділу Binance, який підтримує проекти, що розширюють можливості Bitcoin за межами традиційного зберігання вартості. Платформа також отримала підтримку від ангельських інвесторів, таких як Натан з Anchorage Digital, Келвін і Джессі з Eigenlayer, Кевін і Ашвін з Brevan Howard, а також відомих криптоінфлюенсерів, таких як RookieXBT і Pentoshi.

Головний офіс BounceBit знаходиться в Сінгапурі, компанія швидко розвинула свою інфраструктуру CeDeFi, маючи на меті подолати розрив між централізованими та децентралізованими фінансами, дозволяючи повторну ставку Bitcoin та пропонуючи продукти з доходністю на рівні інституцій.

Як працює BounceBit?

BounceBit працює, дозволяючи користувачам ставити BIT та його рідний токен (BB) у безпечному та контрольованому середовищі, одночасно отримуючи доступ до DeFi стратегій. Система побудована на двоетапному Proof-of-Stake (PoS) блокчейні, який використовує як BBTC (токен, що забезпечується BIT), так і BB для забезпечення мережі та винагороди учасників.

Включення в Bitcoin та BBTC

Користувачі вносять свій Bitcoin у BounceBit через регульованого кастодіана. В обмін вони отримують BBTC, токен, прив'язаний 1:1 до Bitcoin. Цей токен можна використовувати в екосистемі BounceBit без необхідності обгортати BTC на зовнішніх платформах. Процес зберігання забезпечує безпеку, дозволяючи функціональність у стилі DeFi.

Стейкінг та Рестейкінг

Якщо користувачі тримають BBTC та/або BB токени, вони можуть ставити ці активи, щоб допомогти забезпечити ланцюг BounceBit. Валідатори BounceBit обираються на основі кількості як BB, так і BBTC, які були поставлені. Користувачі, які делегують свої токени цим валідаторам, отримують винагороду.

BounceBit також пропонує повторне ставлення, що означає, що користувачі можуть використовувати свої заставлені активи в кількох протоколах для отримання додаткового доходу—без розблокування або вилучення їх з початкової ставки. Це підвищує ефективність капіталу.

Ін incentives для валідаторів та безпеки

Валідатори в мережі отримують винагороду за забезпечення безпеки ланцюга та участь у протокольних операціях. Вони зобов'язані ставити як BBTC, так і BB, щоб узгодити економічні стимули. У мережі є вбудовані механізми штрафування та репутаційні бали для зменшення ризику нечесної поведінки валідаторів.

Сумісність з EVM

BounceBit повністю сумісний з Ethereum Virtual Machine (EVM). Розробники можуть розгортати смарт-контракти та створювати застосунки, використовуючи знайомі інструменти з екосистеми Ethereum. Це забезпечує легшу інтеграцію існуючих DeFi протоколів на BounceBit.

CeDeFi Інфраструктура

Кошти, внесені на BounceBit, зберігаються ліцензованими кастодіанами. Під час взаємодії користувачів із децентралізованими додатками базові активи зберігаються в безпечних, відповідних середовищах. Ця модель призначена для підтримки залучення інституцій та забезпечення кращого контролю ризиків для щоденних користувачів.

Структуровані продукти та стратегії доходності

BounceBit партнерує з постачальниками фінансових послуг, щоб запропонувати готові продукти з доходу, такі як сховища з фіксованим доходом, фонди, номіновані в BTC, та інші структуровані пропозиції на блокчейні. Ці стратегії спрямовані на те, щоб допомогти користувачам отримувати стабільний дохід без необхідності активно керувати своїми портфелями.

Основні характеристики BounceBit

BounceBit представляє кілька функцій, які спрямовані на підвищення функціональності Bitcoin у більш широкій екосистемі DeFi. Ці функції орієнтовані як на роздрібних користувачів, так і на установи, зосереджуючись на безпеці, прибутковості та доступності.

Двофазний механізм доказу частки (PoS)

BounceBit використовує систему PoS, яка передбачає два токени: BB (рідний токен) та BBTC (токен, прив'язаний до Bitcoin). Валідатори повинні ставити обидва токени, щоб забезпечити мережу. Цей механізм забезпечує участь Bitcoin у консенсусі, який зазвичай обмежений рідними токенами на інших блокчейнах.

Інфраструктура повторного стейкінгу Bitcoin

Однією з основних інновацій BounceBit є можливість повторного ставлення Bitcoin. Після того, як користувачі внесуть Bitcoin і отримають BBTC, вони можуть ставити його разом із BB токенами. Ці закладені активи також можуть бути повторно закладені через підтримувані протоколи, що збільшує прибутковість без вилучення їх з початкового закладу. Це покращує ефективність капіталу та представляє нові випадки використання DeFi для Bitcoin.

Сумісність з EVM

BounceBit підтримує Ethereum Virtual Machine (EVM), що дозволяє розробникам створювати та розгортати смарт-контракти, використовуючи інструменти розробки Ethereum. Це спрощує міграцію або інтеграцію існуючих DeFi-додатків, що дозволяє BounceBit отримувати вигоду з зрілого екосистеми розробників Ethereum.

Структура CeDeFi

BounceBit працює за моделлю CeDeFi (централізовано-інклюзивний DeFi), де зберігання активів управляється ліцензованими кастодіями. Користувачі взаємодіють з децентралізованими додатками, але їхні кошти залишаються надійно збереженими. Ця структура полегшує для установ впровадження стратегій DeFi, одночасно задовольняючи вимоги до комплаєнсу.

Продукти доходності інституційного рівня

Платформа інтегрує структуровані фінансові продукти, такі як BTC-деноміновані сховища доходу, стратегії фіксованого доходу та інші інвестиційні інструменти. Ці пропозиції дозволяють користувачам заробляти пасивний дохід на своїх криптоактивах з нижчим ризиком і без необхідності вручну управляти протоколами DeFi.

Система репутації валідаторів та штрафування

Щоб підтримувати безпеку та довіру, BounceBit використовує механізми штрафування для валідаторів, які діють злонамірено або не виконують свої обов'язки. Він також відстежує продуктивність валідаторів за допомогою системи репутації, заохочуючи тривалу добру поведінку та караючи за погану продуктивність.

Підтримка реальних активів (RWAs)

BounceBit розроблений для підтримки токенізованих реальних активів у майбутньому. Це означає, що користувачі можуть отримати доступ до активів, таких як облігації або акції, в середовищі, де вони ставлять Bitcoin. Це додає диверсифікацію в екосистему.

Інтероперабельність та розширення

Мережа BounceBit створена для підтримки міжмережевих взаємодій, особливо навколо Bitcoin. Використання BBTC спрощує використання Bitcoin у смарт-контрактах та DeFi-протоколах, полегшуючи розробникам і користувачам створення додатків, що залежать від ліквідності BTC.

Екосистема BounceBit

BounceBit – це платформа CeDeFi (централізовано-дозволене децентралізоване фінансування), призначена для підвищення корисності Bitcoin шляхом інтеграції його в додатки децентралізованого фінансування. Екосистема складається з трьох основних компонентів: BounceBit Portal, BounceBit Chain та BounceClub.

Портал BounceBit

Портал BounceBit слугує інтерфейсом користувача для доступу до різних фінансових продуктів і послуг в екосистемі. Основні функції включають:

• Фіксовані дохідні продукти: Пропонують стабільні доходи на BTC та USDT через структуровані фінансові продукти.
• Послуги кредитування: Впровадження механізмів кредитування та запозичення з перевищенням забезпечення для підвищення ліквідності.
• Структуровані продукти: Введення складних фінансових інструментів, адаптованих до конкретних потреб інвесторів, таких як стратегії Двійного інвестування та SharkFin.
• Інтеграція реальних активів: Співпраця з партнерами, такими як Hashnote Labs та Google Cloud, для впровадження токенізованих активів, включаючи облігації Казначейства США, на платформу.

BounceBit Chain

BounceBit Chain є двотокеновим блокчейном Layer 1 з механізмом Proof-of-Stake (PoS), захищеним токенами BTC та BB, з повною сумісністю з Ethereum Virtual Machine (EVM). Ключові аспекти включають:

• Механізм PoS з двома активами: Валідатори ставлять як BBTC (токен, прив'язаний до Біткоїна), так і BB для забезпечення мережі.
• Сумісність з EVM: Дозволяє розробникам розгортати смарт-контракти, сумісні з Ethereum, що полегшує безперешкодну інтеграцію з існуючими DeFi-додатками.
• Висока пропускна спроможність та масштабованість: оптимізовано для швидкої обробки транзакцій та низьких витрат.
• Кросчейнна інтероперабельність: Завдяки партнерствам з LayerZero та іншими технологіями, BounceBit Chain забезпечує безперешкодний рух активів і даних між ланцюгами.

BounceClub

BounceClub функціонує як екосистемний шар для BounceBit, надаючи DeFi інфраструктуру та спеціалізовані торгові інструменти.

• DEX (Swap): Основна децентралізована біржа, що забезпечує ліквідність для активів BounceBit.
• Quanto Trading Market: Торговельна система, зосереджена на деривативах, що пропонує підтримку торгівлі акціями та індексами, можливості торгівлі з різних активів та варіанти кредитного плеча від 2x до 200x.
• Meme Token Launchpad: Інфраструктура для розгортання токенів спільноти, впровадження структурованих процесів запуску та механізмів кривої облігацій.
• Інтеграція AI агентів: Платформа розробки для автоматизації торгівлі, яка дозволяє створювати та впроваджувати налаштовані AI агенти, з планованою реалізацією агентів DeFAI для оптимізації стратегій прибутковості.

Чи є BB хорошою інвестицією?

Питання про те, чи є BB, рідний токен BounceBit, хорошою інвестицією, залежить від того, як оцінювати поточні ринкові тенденції, основи проєкту та довгостроковий потенціал. Як і більшість токенів першого рівня на ранній стадії, BB несе як можливості, так і ризики.

З моменту його події генерації токенів (TGE) ціна BB знизилася приблизно на 67%. Для деяких це зниження може сигналізувати про обережність. Це відображає ширшу волатильність ринку і, можливо, невизначеність щодо негайного успіху BounceBit. Проте інші можуть розглядати це як потенційну точку входу, вказуючи на те, що токен може бути недооцінений відносно своїх довгострокових перспектив.

BounceBit отримав фінансування від таких великих компаній, як Binance Labs, Blockchain Capital та Breyer Capital. Ці імена приносять рівень довіри, а їхня участь може свідчити про впевненість у напрямку проекту. Інституційна підтримка також може допомогти забезпечити кращу реалізацію та ширше впровадження з часом.

Ціна токена на даний момент може відображати відсутність довіри з боку роздрібних інвесторів або повільніший, ніж очікувалося, ріст екосистеми. Хоча BounceBit має амбітну дорожню карту – включаючи інтеграцію реальних активів та DeFi-інструменти рівня інституцій – ці функції все ще розробляються. Затримки або недостатнє прийняття можуть вплинути як на корисність BB, так і на його ринкову вартість.

Крім того, як і будь-який криптоактив, BB підлягає регуляторному ризику, технічним викликам і ринковим настроям. Початковий етап проекту означає, що є обмежені історичні дані для аналізу тенденцій продуктивності, що може ускладнити консервативним інвесторам точну оцінку ризику.

Як ви можете володіти BB?

Існує кілька способів придбати BB, рідний токен блокчейну BounceBit. До цих методів належать покупки токенів на біржах, участь в екосистемі та винагороди, пов'язані зі стейкінгом.

BB перерахований на кількох централізованих біржах. З моменту свого запуску основної мережі в травні 2024 року, BB став доступним для торгівлі на таких платформах, як Гейт. Щоб купити BB, створіть обліковий запис і поповніть кошти (USDT, BTC або інша підтримувана пара). Знайдіть торгову пару BB (наприклад, BB/USDT) і виконайте ордер на купівлю.

Ви також можете заробляти BB, ставлячи в екосистемі BounceBit. Користувачі, які делегують BB або BBTC валідаторам, отримують винагороди за ставку в BB. Це забезпечує спосіб накопичувати токени пасивно, без прямої купівлі.

BounceBit іноді проводить екосистемні кампанії, події тестової мережі та аірдропи. Користувачі, які беруть участь у цих ранніх заходах, можуть отримати BB як винагороду. Ці можливості зазвичай оголошуються через офіційні соціальні мережі BounceBit або на таких платформах, як Discord і Twitter.

Токеноміка BB

• Загальна пропозиція: 2,1 мільярда BB токенів

Розподіл токенів

Токен BB розподіляється по різних категоріях, щоб забезпечити розвиток мережі, стимулювати участь спільноти та залучати інституційні інвестиції. Початкове розподілення таке:

• Спільнота & Екосистема: 31.5%
• Інвестори (Сід + Приватні раунди): 16.5%
• Команда та консультанти: 20%
• Казначейство: 20%
• Стратегічний резерв: 10%
• Публічний продаж / Запуск: 2%

Графіки вестингу

• Команда та радники: Зазвичай підлягають однорічному заморожуванню, за яким слідують щомісячні розблокування протягом 3–4 років.
• Інвестори: Структуровані для поступового розблокування, зменшуючи миттєвий тиск на продаж.
• Громадські стимули: Розподіляються безперервно для підтримки залучення та використання. \

Точні терміни публікуються вДокументація BounceBit.

Утиліта токена

BB має кілька функцій у мережі BounceBit:

• Стейкінг: BB ставиться в стейкінг (разом з BBTC) для забезпечення мережі та валідації транзакцій.
• Рестейкінг: Користувачі можуть повторно ставити BB на партнерських протоколах для отримання додаткового доходу.
• Комісії за газ: BB використовується для сплати комісій за транзакції та виконання смарт-контрактів.
• Управління: тримачі BB можуть голосувати за зміни протоколу, оновлення та ключові рішення.
• Застава валідаторів: Валідатори повинні ставити BB, що забезпечує зобов'язання та узгоджує стимули.

Інфляція та постачання емісій

BB має інфляційну модель для винагороди валідаторів та делегаторів. Однак викиди зменшуються з часом, щоб зменшити розмивання. Токеноміка має на меті досягти балансу між винагородою ранніх учасників і підтримкою довгострокової вартості.

Дорожня карта BounceBit

Фокус BounceBit на 2025 рік включає:

• Запуск BounceBit Prime: Представляємо сервіс, який поєднує CeDeFi з реальними активами (RWAs) для забезпечення ефективних механізмів розрахунків для інституційних інвесторів.
• Розширення на ринки кредитів у реальному секторі: Розробка систем розрахунків та клирингу для сприяння зростанню в секторі кредитів RWA.
• Інституційні партнерства: Співпраця з основними фінансовими установами для інтеграції токенізованих активів та розширення охоплення платформи.

Дотримуючись цього дорожнього плану, BounceBit має на меті зміцнити свої позиції в просторі CeDeFi, пропонуючи інноваційні рішення, які відповідають потребам як роздрібних, так і інституційних учасників.

Висновок

BounceBit - це проект блокчейну Layer 1, призначений для розширення утиліти BIT в децентралізованих фінансах. Дозволяючи повторне ставлення BIT та пропонуючи модель Proof-of-Stake з двома токенами, він надає власникам BIT нові способи отримувати дохід і брати участь у DeFi, не втрачаючи контролю над своїми активами.

Платформа поєднує централізоване зберігання з децентралізованими інструментами, використовуючи модель CeDeFi, яка прагне збалансувати регуляторну відповідність з доступністю DeFi. Її сумісність з EVM полегшує розробникам створення на мережі, в той час як підтримка структурованих продуктів та інтеграція реальних активів робить її привабливою як для роздрібних, так і для інституційних користувачів.

З чітко визначеною дорожньою картою, потужною підтримкою інвесторів та постійним розвитком продуктів, таких як BounceBit Prime, платформа позиціонує себе як ключовий гравець у DeFi на базі Bitcoin. Проте, як і в будь-якому новому проекті, майбутній успіх залежить від прийняття, безпеки мережі та постійної реалізації.

Для користувачів та інвесторів BounceBit пропонує новий спосіб взаємодії з Bitcoin, виходячи за межі зберігання та торгівлі—через стейкінг, отримання доходу та участь у більш широкій фінансовій екосистемі.